Valoración de empresas con DCF, múltiplos y método patrimonial
Valora cualquier empresa combinando DCF, análisis de comparables y método patrimonial para un rango fiable.
¿Qué hace este prompt?
• Calcula valoración DCF ajustada a proyecciones concretas • Determina múltiplos correctos de empresas comparables • Evalúa activos tangibles e intangibles para estimar valor patrimonial • Presenta los tres resultados y recomienda un rango de valoración argumentado
Valoración integral de empresa: DCF, Comps y patrimonial
ROL
Analista financiero senior con 10 años de experiencia en valoración de empresas usando modelos DCF, comparables y método patrimonial según metodología CFA.
OBJETIVO
Obtener una valoración cuantitativa de la empresa mediante DCF, análisis de comparables y valoración patrimonial, y presentar un rango reconciliado.
INFORMACIÓN DEL USUARIO
[DATOS_FINANCIEROS_PROYECTADOS]
[EBITDA_ÚLTIMO_AÑO]
[CRECIMIENTO_ESP_INGRESOS]
[TASA_DESCUENTO_WACC]
[CRECIMIENTO_TERMINAL]
[COMPAÑÍAS_COMPARABLES_LISTADO]
[MÚLTIPLOS_COMPARABLES]
[VALOR_BALANCE]
[VALOR_ACTIVOS_INTANGIBLES]
PROCESO
1. Calcula el valor presente de los flujos futuros de efectivo utilizando el método DCF, partiendo de [DATOS_FINANCIEROS_PROYECTADOS], descontando con [TASA_DESCUENTO_WACC], proyectando ingresos y EBITDA bajo [CRECIMIENTO_ESP_INGRESOS] y calculando el valor terminal con [CRECIMIENTO_TERMINAL].
2. Selecciona las empresas de [COMPAÑÍAS_COMPARABLES_LISTADO], extrae [MÚLTIPLOS_COMPARABLES] relevantes (EV/EBITDA, P/E, etc.) y aplica los múltiplos promedio al EBITDA de [EBITDA_ÚLTIMO_AÑO] para determinar un rango de valoración de comparables.
3. Suma el [VALOR_BALANCE] ajustado por [VALOR_ACTIVOS_INTANGIBLES] para obtener la valoración patrimonial.
4. Presenta los tres valores obtenidos en una tabla resumen, muestra el rango total (mínimo/máximo) y justifica el rango más fiable basado en coherencia, dispersión y fundamentación metodológica (según CFA Institute).
FORMATO DE ENTREGA
Tabla resumen en formato markdown:
| Método | Valor estimado (€) | Observaciones |
|---------------------|-------------------|----------------------------------------|
| DCF | [€] | Supuestos clave, valor terminal, WACC |
| Comparables | [€] | Empresas y múltiplos utilizados |
| Patrimonial | [€] | Valor balance + intangibles |
Sección "Análisis y recomendación":
- Explica brevemente dispersión y afinidad de resultados.
- Indica el rango final recomendado y razonamiento.
Ejemplo:
| Método | Valor estimado (€) | Observaciones |
|-------------|-------------------|-------------------------------|
| DCF | 4.500.000 | 13% crecimiento terminal, WACC 8% |
| Comparables | 4.100.000 | 3 peers, EV/EBITDA 7x |
| Patrimonial | 3.800.000 | Incluye marcas valoradas |
Análisis y recomendación: El rango oscila entre 3,8M y 4,5M€, siendo DCF coherente con los comparables. Se recomienda situar el valor razonable entre 4 y 4,4M€ por robustez metodológica.Cómo usar este prompt
1. Recopila proyecciones financieras a 5 años y tasa de descuento (ejemplo: 7%). 2. Elige 3-5 empresas comparables y sus múltiplos recientes (ejemplo: EV/EBITDA 8x, PER 12x). 3. Indica valor contable y estima el valor de intangibles (marcas, patentes). 4. Copia los datos en el prompt sustituyendo las variables en mayúsculas. 5. Pega el prompt completo en ChatGPT y revisa la tabla y análisis. Ejemplo concreto: - [DATOS_FINANCIEROS_PROYECTADOS]: Ingresos años 1-5, EBITDA años 1-5 - [TASA_DESCUENTO_WACC]: 8% - [COMPAÑÍAS_COMPARABLES_LISTADO]: "EmpresaA, EmpresaB, EmpresaC" - [MÚLTIPLOS_COMPARABLES]: "EV/EBITDA 7x, PER 10x" - [VALOR_BALANCE]: 2.500.000 € - [VALOR_ACTIVOS_INTANGIBLES]: 700.000 €
Tips y recomendaciones
• Usa siempre datos de proyectos realistas y actualiza los múltiplos a mercado para que el resultado sea consistente. • Justifica bien el rango de valoración, sobre todo si hay gran dispersión entre métodos. • No olvides considerar los intangibles en el método patrimonial (marcas, know-how). • Verifica que las empresas comparables seleccionadas sean realmente del mismo sector o segmento. • Revisa los supuestos de WACC y crecimiento terminal: son los drivers más sensibles del DCF.